基金管理人：国联安基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一八年十月二十五日§1  重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2018年10月24日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2018年7月1日起至9月30日止。
§2  基金产品概况
基金简称
国联安鑫安灵活配置混合

基金主代码
001007

交易代码
001007

基金运作方式
契约型开放式

基金合同生效日
2015年1月26日

报告期末基金份额总额
90,323,份

投资目标
通过投资财务稳健、业绩良好、管理规范的公司来获得长期稳定的收益。

投资策略
本基金是混合型基金，根据宏观经济发展趋势、政策面因素、金融市场的利率变动和市场情绪，综合运用定性和定量的方法，对股票、债券和现金类资产的预期收益风险及相对投资价值进行评估，确定基金资产在股票、债券及现金类资产等资产类别的分配比例。在有效控制投资风险的前提下，形成大类资产的配置方案。

业绩比较基准
沪深300指数×50%＋上证国债指数×50％

风险收益特征
本基金属于主动式混合型证券投资基金，属于较高预期风险、较高预期收益的证券投资基金，通常预期风险与预期收益水平高于货币市场基金和债券型基金，低于股票型基金。

基金管理人
国联安基金管理有限公司

基金托管人
中国建设银行股份有限公司

§3  主要财务指标和基金净值表现
 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标
报告期
(2018年7月1日-2018年9月30日)

1.本期已实现收益
-442,

2.本期利润
-10,610,

3.加权平均基金份额本期利润
-

4.期末基金资产净值
83,548,

5.期末基金份额净值


注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，包含停牌股票按公允价值调整的影响；
2、上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，例如，开放式基金的申购赎回费等，计入费用后实际收益要低于所列数字。

 基金净值表现
 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
净值增长率①
净值增长率标准差②
业绩比较基准收益率③
业绩比较基准收益率标准差④
①-③
②-④

过去三个月
-%
%
-%
%
-%
%

注：上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
国联安鑫安灵活配置混合型证券投资基金
累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
(2015年1月26日至2018年9月30日)
/
注：1、本基金业绩比较基准为：沪深300指数×50%＋上证国债指数×50％；
2、本基金基金合同于2015年1月26日生效。本基金建仓期为自基金合同生效之日起的6个月，建仓期结束时各项资产配置符合合同约定；
3、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

§4  管理人报告
 基金经理(或基金经理小组)简介
姓名
职务
任本基金的基金经理期限
证券从业年限
说明



任职日期
离任日期



王超伟
本基金基金经理、兼任国联安睿祺灵活配置混合型证券投资基金基金经理、国联安信心增长债券型证券投资基金基金经理，国联安锐意成长混合型证券投资基金基金经理、国联安睿利定期开放混合型证券投资基金基金经理、国联安远见成长混合型证券投资基金基金经理
2016-02-26
-
10年（自2008年起）
王超伟先生，硕士研究生。2008年7月至2011年8月在国泰君安证券股份有限公司证券及衍生品投资总部任投资经理。2011年8月至2015年9月在国泰君安证券股份有限公司权益投资部任投资经理。2015年9月加入国联安基金管理有限公司，担任基金经理助理。2016年2月起担任国联安鑫安灵活配置混合型证券投资基金和国联安睿祺灵活配置混合型证券投资基金的基金经理。2016年6月至2018年7月兼任国联安信心增长债券型证券投资基金的基金经理。2017年1月起兼任国联安锐意成长混合型证券投资基金的基金经理。2018年5月起兼任国联安远见成长混合型证券投资基金和国联安睿利定期开放混合型证券投资基金的基金经理。

注：1、基金经理的任职日期和离职日期为公司对外公告之日；
2、证券从业年限的统计标准为证券行业的工作经历年限。

 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《国联安鑫安灵活配置混合型证券投资基金基金合同》及其他相关法律法规、法律文件的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产，在严格控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。

 公平交易专项说明
 公平交易制度的执行情况
本基金管理人遵照相应法律法规和内部规章，制定并完善了《国联安基金管理有限公司公平交易制度》（以下简称“公平交易制度”），用以规范包括投资授权、研究分析、投资决策、交易执行以及投资管理过程中涉及的实施效果与业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。
本报告期内，本基金管理人严格执行公平交易制度的规定，公平对待不同投资组合，确保各投资组合在获得投资信息、投资建议和投资决策等方面均享有平等机会；在交易环节严格按照时间优先，价格优先的原则执行指令；如遇指令价位相同或指令价位不同但市场条件都满足时，及时执行交易系统中的公平交易模块；采用公平交易分析系统对不同投资组合的交易价差进行定期分析；对投资流程独立稽核等。
本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量未发现有超过该证券当日成交量5%的情况。公平交易制度总体执行情况良好。
 异常交易行为的专项说明
本报告期内未发现存在可能导致不公平交易和利益输送的无法解释的异常交易行为。

 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
报告期内基金投资策略和运作分析
2018年3季度，宏观经济整体保持平稳态势。在中美贸易战的影响下，国内经济预期略有下行。同时叠加全球加息周期的开启，国内货币政策继续保持稳健态势。在此国内和国际的经济形势作用下，3季度大盘走势略偏弱。其中大盘股走势相对抗跌，创业板走势相对较弱。其中银行板块3季度整体上涨，但医药板块由于前期涨幅过大，且受到疫苗事件的影响，板块整体跌幅较大。业绩上来看，多数行业正在经历去杠杆的周期，故业绩增长有一定压力。股市的运行是有周期的，弱势时就是布局的良机。同时目前指数的估值整体都处于历史底部区域。从长期投资的角度看，行业龙头且有良好业绩的公司，配置价值是非常突出的。
展望4季度，本基金判断宏观经济可能还会有一定的波动。但目前市场处于底部区域是有共识的。从股指上看，所有指数的估值都处于历史大底附近，且业绩走弱预期已经体现在过去几个季度的市场走势之中。4季度加仓布局是非常好的时机。本基金在4季度更看好回调充分的医药等必选消费类板块，会继续坚持消费类股票长期投资理念，力争为投资人赚取绩优公司业绩增长的稳健收益。
报告期内基金的业绩表现
本报告期内，本基金的份额净值增长率为-%，同期业绩比较基准收益率为-%。

报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
无。
§5投资组合报告
 报告期末基金资产组合情况
序号
项目
金额(元)
占基金总资产的比例(%)

1
权益投资
70,536,



其中：股票
70,536,


2
基金投资
-
-

3
固定收益投资
5,030,



其中：债券
5,030,



资产支持证券
-
-

4
贵金属投资
-
-

5
金融衍生品投资
-
-

6
买入返售金融资产
-
-


其中：买断式回购的买入返售金融资产
-
-

7
银行存款和结算备付金合计
8,361,


8
其他各项资产
205,


9
合计
84,132,


注：由于四舍五入的原因，分项之和与合计项可能存在尾差。

 报告期末按行业分类的股票投资组合
报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码
行业类别
公允价值（元）
占基金资产净值比例（％）

A
农、林、牧、渔业
-
-

B
采矿业
-

-


C
制造业
50,481,


D
电力、热力、燃气及水生产和供应业
-
-

E
建筑业
-
-

F
批发和零售业
5,057,


G
交通运输、仓储和邮政业
-
-

H
住宿和餐饮业
-
-

I
信息传输、软件和信息技术服务业
-
-

J
金融业
167,


K
房地产业
-
-

L
租赁和商务服务业
-
-

M
科学研究和技术服务业
-
-

N
水利、环境和公共设施管理业
-
-

O
居民服务、修理和其他服务业
-
-

P
教育
-
-

Q
卫生和社会工作
14,830,


R
文化、体育和娱乐业
-
-

S
综合
-
-


合计
70,536,


注：由于四舍五入的原因，分项之和与合计项可能存在尾差。
报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。

 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号
股票代码
股票名称
数量(股)
公允价值(元)
占基金资产净值比例(％)

1
600436
片仔癀
70,000
7,088,


2
600276
恒瑞医药
110,000
6,985,


3
600867
通化东宝
330,000
5,986,


4
300015
爱尔眼科
160,050
5,161,


5
000963
华东医药
120,000
5,037,


6
002507
涪陵榨菜
190,000
4,949,


7
600332
白云山
135,000
4,941,


8
300347
泰格医药
90,000
4,834,


9
600763
通策医疗
90,000
4,833,


10
603288
海天味业
60,000
4,752,



 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号
债券品种
公允价值(元)
占基金资产净值比例(％)

1
国家债券
-
-

2
央行票据
-
-

3
金融债券
5,030,



其中：政策性金融债
5,030,


4
企业债券
-
-

5
企业短期融资券
-
-

6
中期票据
-
-

7
可转债（可交换债）
-
-

8
同业存单
-
-

9
其他
-
-

10
合计
5,030,


注：由于四舍五入的原因，分项之和与合计项可能存在尾差。

 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号
债券代码
债券名称
数量(张)
公允价值(元)
占基金资产净值比例(％)

1
018005
国开1701
50,000
5,030,



 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。

 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。

报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。

 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货。

 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期末未持有股指期货，没有相关投资政策。

报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
 本期国债期货投资政策
本基金本报告期末未持有国债期货，没有相关投资政策。
 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
 本期国债期货投资评价
本基金本报告期末未持有国债期货，没有相关投资评价。

投资组合报告附注
本报告期内，经查询上海证券交易所、深圳证券交易所等机构公开信息披露平台，本基金投资的前十名证券的发行主体中除通策医疗外，没有出现被监管部门立案调查的，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
通策医疗（600763）的发行主体通策医疗投资股份有限公司因未及时披露公司重大事件、信息披露虚假或严重误导性陈述于2017年10月31日被上海证券交易所予以通报批评，并记入上市公司诚信档案。
本基金管理人在严格遵守法律法规、本基金《基金合同》和公司管理制度的前提下履行了相关的投资决策程序，不存在损害基金份额持有人利益的行为。
本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
其他资产构成
序号
名称
金额(元)

1
存出保证金
34,

2
应收证券清算款
-

3
应收股利
-

4
应收利息
94,

5
应收申购款
76,

6
其他应收款
-

7
待摊费用
-

8
其他
-

9
合计
205,


报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本期末未持有处于转股期的可转债。

报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本期末前十名股票中不存在流通受限情况。

§6  开放式基金份额变动
单位：份
本报告期期初基金份额总额
101,535,

报告期基金总申购份额
4,142,

减：报告期基金总赎回份额
15,354,

报告期基金拆分变动份额
-

本报告期期末基金份额总额
90,323,

注：总申购份额包含本报告期内发生的转换入和红利再投资份额；总赎回份额包含本报告期内发生的转换出份额。
§7  基金管理人运用固有资金投资本基金情况
本报告期内，本基金管理人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金。

§8备查文件目录
备查文件目录
1、中国证监会批准国联安鑫安灵活配置混合型证券投资基金发行及募集的文件
2、《国联安鑫安灵活配置混合型证券投资基金基金合同》
3、《国联安鑫安灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》
4、《国联安鑫安灵活配置混合型证券投资基金托管协议》
5、基金管理人业务资格批件和营业执照
6、基金托管人业务资格批件和营业执照
7、中国证监会要求的其他文件

存放地点
中国（上海）自由贸易试验区陆家嘴环路1318号9楼

查阅方式
网址：








国联安基金管理有限公司
二〇一八年十月二十五日